INDS sebuah peluang yang terlewatkan

Hari ini baru menambah bobot WIIM sebesar 2500lot di harga 410. Dengan asumsi deviden sebesar Rp 25/lbr maka return yang didapat adalah sebesar 6% awal yang baik untuk memulai investasi jangka panjang. 

Mari kita fokus pada emiten INDS.

diatas adalah data keuangan INDS sejak tahun 2010 diambil dari ipot.
jika dianalisa dari data keuangan tersebut kinerja INDS mengalami penurunan sejak tahun 2010 namun perlu diingat INDS juga rajin melakukan stok split dan right issue dapat dilihat dari share out (jumlah saham beredar) yang nilainya selalu bertambah.

kita lihat saja dari net profitnya sampai tahun 2013 INDS mencatatkan kenaikan net profit yang wajar. Tahun 2014 INDS mengalami penurunan net profit dan tahun 2015 merupakan tahun terparah dimana net profit turun secara significantdapat dilihat pada gambar diatas.

Tahun 2016 sampai pertengahan tahun kinerja INDS mencatatkan net profit yang cukup lumayan yakni 25Milyar untuk perusahaan dengan nilai pasar saat ini 548Milyar. secara book value INDS sudah dinilai murah hanya 0.28x dari harga bukunya.
untuk nilai secara ratio PER disetahunkan INDS juga masih cukup murah yaitu berkisar 10x cukup menarik untuk sebuah perusahaan yang menjual spare part kendaraan bermotor, mengingat indonesia merupakan pasar kendaraan bermotor yang besar dan pasti membutuhkan spare part kendaraan berrmotor yang banyak.
Secara harga saham INDS sudah mengalami kenaikan 100% lebih dari harga terendahnya pada bulan januari 2016 senilai Rp 327/lbr, cukup riskan untuk berinventasi pada emiten ini karena saat ini emiten suudah di harga Rp 835/lbr. Untuk saat ini emiten ini masuk dalam radar terlebih dahulu menunggu koreksi wajar sampai pada harga terendahnya mungkin dibawah Rp700/lbr jika dilihat secara teknikal.

jika dilihat dari sejarah pembagian deviden perusahaan cukup menggiurkan apabila INDS mampu membalikkan kinerjanya seperti pada era kejayaannya silahkan anda analisa sendiri.

investasi adalah bentuk tanggung jawab pribadi bukan tanggun jawab saya ataupun orang lain.
Happy investing.
disclaimer on

SSIA dan NRCA secara teknikal membentuk low baru

Menarik untuk diperhatikan kedua saham ini mengalami trend bearish disaat IHSG mengalami trend bullish. mungkin disebabkan kinerja individu kedua perusahaan ini tidak terlalu cemerlang di tahun 2016 ini. Berikut data kuangan kedua perusahaan yang diambil dari sumber IPOT indonesia

SSIA

Dari data 6 bulanan terlihat kinerja SSIA merosot jauh. Net profit dari 256 Milyar pada tahun 2015 turun menjadi 91.5 Milyar pada tahun 2016 ini. Hal ini juga masih lebih buruk dari tahun 2014 yang menghasilkan profit 189 Milyar pada semester pertama tahun 2013.
Seiring dengan induk perusahaan yang mengalami penurunan kinerja, anak perusahaan NRCA juga mengalami hal yang sama.

NRCA


Dapat dilihat pada tabel diatas kinerja NRCA pada tahun 2016 jauh merosot dibandingkan tahun 2015 dengan net profit 125Milyar pada tahun 2015 menjadi 40.5 Milyar pada tahun 2016.

sepertinya tahun 2016 merupakan tahun kelam bagi kinerja group SSIA.

jika dilihat dari data net profit diatas kedua perusahaan ini masih berada pada nilai yang mahal dengan anualize PER 14 x.
jika dilihat dari PBV,  SSIA sudah berada dibawah nilai 1x ini menarik karena Book Value SSIA berada di bawah nilai 1x hanya terjadi pada tahun 2010.
untuk grafik teknikal SSIA sendiri sudah berada pada area support kuat dikisaran harga Rp 540 - Rp 555 sedangkan NRCA sedang dalam kondisi terus membuat low baru.

Untuk masuk pada saham ini masih beresiko tinggi karena SSIA masih dalam trend bearish dan belum pada tahap konsolidasi mengingat IHSG juga saat ini berada dalam tekanan jual. Namun kembali kepada penilaian perorangan apakah berani mengambil resiko atau tidak, untuk saya sendiri sudah masuk sebagian muatan pada harga Rp 550 dan untuk NRCA pada harga Rp 500. kita lihat saja beberapa hari kedepan apakah SSIA akan melanjutkan trend bearish atau akan masuk pada tahap konsolidasi. semakin turun harga SSIA semakin menarik untuk dikoleksi mengingat SSIA sudah memiliki landbank 300ha di daerah subang dan masih menambah akuisisi lahan untuk landbank. Untuk pendapatan berulang SSIA sudah memiliki tabungan hotel dan jalan tol.

anda tidak akan menemukan perusahaan dengan harga murah disaat kinerja perusahaan cemerlang. 
yang perlu anda perhatikan adalah apakah perusahaan konsisten didalam menjalankan bisnis dan terus melakukan ekspansi yang menguntungkan.



Happy Investing. disclaimer on, keputusan investasi adalah tanggung jawab anda pribadi bukan tanggung jawab saya atau orang lain. 

Gold Investment as Insurance in economic crisis

Pada dasarnya saya tidak begitu menyukai investasi dalam Logam Mulia dikarenakan tidak ada perhitungan dasar atau acuan kapan harga logam mulia bernilai murah atau di harga berapa logam mulia sudah bernilai terlalu mahal, tidak seperti saham dimana kita masih bisa menilai kapan harga saham berada di level murah dan kapan harga saham berada di level harga mahal dengan menggunakan acuan value investing dan menilai harga dari sebuah perusahaan. Disamping itu investasi dalam Logam Mulia hanya memperoleh Capital Gain tidak ada yield ( deviden / passive income ) yang didapat tidak seperti saham dimana beberapa perusahaan masih rajin membagikan deviden setiap tahun.

Namun Logam mulia mempunyai karakteristiknya sendiri sebagai barang komoditas yang kuat terhadap krisis ekonomis. Ini bisa menjadi peluang pada saat krisis datang untuk menukar Logam Mulia yang cenderung stabil ke saham yang sudah dipastikan harganya murah pada saat krisis atau jika simpanan logam mulia berjumlah banyak bisa juga ditukar ke investasi properti untuk menangkap peluang properti murah dikala krisis.

Untuk saya pribadi besaran investasi Logam Mulia hanya sebesar 10~20% dari jumlah portfolio investasi saya,  dikarenakan investasi logam mulai yang tidak memberikan yield maka menurut saya logam mulia hanya bersifat sebagai asuransi apabila krisis terjadi.
Kapan saya membeli Logam Mulia? saya tidak menerapkan strategi khusus untuk berinvestasi dalam logam mulia karena saya juga tidak dapat menilai kapan harga emas dirasa murah dan kapan harga logam mulia dirasa mahal, jadi strategi paling mudah adalah rutin membeli setiap bulan untuk mendapatkan cost averaging.

Bagaimana dan dimana membeli logam mulia?
untuk saya pribadi saya membeli logam mulai secara online di PT Sinar Rezeki Handal ( www.antamgold.com ) ini mempermudah saya yang sibuk untuk tetap dapat berinvestasi di logam mulia. Anda juga dapat membeli di toko emas terdekat dari lokasi anda untuk mendapatkan langsung fisik logam mulia.

Jika membeli melalui PT Sinar Rezeki Handal silahkan melakukan registrasi keanggotan gratis. Lalu setelah melakukan registrasi anda dapat mentransfer besaran dana yang ingin anda investasikan dan konfirmasikan transfer dana ke PT Sinar Rezeki Handal. Apabila jumlah logam mulia sudah cukup banyak saya sarankan untuk menarik fisik logam mulia dari PT Sinar Rezeki Handal dengan membayar biaya sertifikat logam mulia, besaran biaya sertifikat tergantung dari berat logam mulia silahkan anda pelajari dari menu keanggotaan yang ada di www.antamgold.com

Happy investing, keputusan investasi ada di tangan pribadi anda sendiri bukan tanggung jawab saya.

TOTO sebuah perusahaan yang memasuki trend penurunan harga saham

TOTO sebuah perusahaan yang bergerak dibidang sanitary dan fittings product setelah harga saham melakukan relly kenaikan sejak juni 2015 di harga 3700 sampai puncak pada desember 2015 pada harga 7300. Saat ini memasuki trend penurunan. Hari ini TOTO berada pada level harga 5200 mungkin disebabkan rapor laporan keuangan yang menurun, pada 2015 juni TOTO membukukan net profit sebesar 163.8M dan 2016 juni TOTO hanya mencatatkan laba bersih sebesar 127.7M.

Dengan harga saham senilai 5200 berarti TOTO dijual seharga 5.3T cukup mahal untuk sebuah perusahaan yang membukukan laba bersih sebesar 127.7M meskipun di setahunkan laba bersih TOTO hanya senilai 255.4M  bandingkan dengan WIIM yang membukukan laba bersih tengah tahunan sebesar 60M dijual seharga 881M saja, jika di setahunkan laba bersih WIIM adalah 120M sedangkan perusahaan WIIM hanya dijual senilai 881M cukup menggiurkan.
meskipun demikian TOTO adalah perusahaan yang baik, untuk saat ini TOTO masuk dalam radar dahulu.
Saya mau lihat sampai batas bawah berapa market menilai harga saham TOTO sebagai saham yang murah. Dengan nilai ROA dan ROE dari TOTO selama 5 tahun terakhir yang selalu berada pada level 2 digit sepertinya TOTO tidak akan mengalami penurunan harga saham yang dramatis seperti yang dialami JPFA mengingat TOTO bukan merugi tapi mengalami penurunan profit.
Bersabar menunggu akan membuahkan hasil yang baik dan semakin murah harga saham TOTO semakin baik dan resikonya semakin kecil. Kita lihat sampai seberapa panik pasar mengingat situasi ekonomi saat ini sedang berkembang sangat baik mudah-mudahan TOTO bisa menyentuh level dibawah 4rb untuk saya koleksi.


berinvestasilah dengan bijak, investasi adalah tanggung jawab pribadi.
happy investing. status portofolio saat ini